Недолгая модели Compact началась в 1994 году, когда на свет представили трёхдверный вариант кузова Е36, это случилось спустя 4 года после премьеры седана. Новинка стала первым хэтчбеком BMW после 2000/2002 Touring, выпускавшейся до 1974 года.